據(jù)華夏時報 高房價是本次“兩會”政協(xié)委員和人大代表中最熱的話題。有委員和代表們認(rèn)為，高房價不僅僅帶來諸多危害，甚至危及中國金融安全，更似鴉片，欲戒不能，后患無窮。

    四大國有商業(yè)銀行中的一家銀行的行長向《華夏時報》記者介紹，該行所做的壓力測試結(jié)果顯示，當(dāng)房價跌幅超過20%時，每多跌一個百分點(diǎn)，銀行的不良貸款就會增加一個百分點(diǎn)。這表明，房地產(chǎn)泡沫一旦破滅，對銀行業(yè)的傷害將是足以致命的。

    2009年國內(nèi)房地產(chǎn)“一枝獨(dú)秀”的非理性繁榮，已經(jīng)引起全社會的關(guān)注。無論是鴉片還是一場病毒性感冒，又一場風(fēng)風(fēng)火火的房地產(chǎn)調(diào)控大幕已經(jīng)拉開。

    金融的“鴉片”？

    2009年，當(dāng)全世界依然籠罩在經(jīng)濟(jì)衰退的陰霾中時，國內(nèi)房地產(chǎn)市場卻出現(xiàn)了前所未有的熱火朝天的繁榮，甚至超過了2007年的火爆行情。

    根據(jù)全國工商聯(lián)房地產(chǎn)商會發(fā)布的《2009-2010年度中國房地產(chǎn)報告》，全國商品房成交均價約4695元/平方米，全年房價漲幅24%，平均每平方米上漲813元，為近15年來漲幅最大的一年。而且，2009年全國商品房銷售面積達(dá)到了9.3713億平方米，輕松超過了2007年的7.6億平方米的歷史高點(diǎn)。

    福禍從來都相倚相隨。一方面，房地產(chǎn)在我國經(jīng)濟(jì)中舉足輕重，另一方面，它已經(jīng)“綁架”了我們的國之樞紐——金融業(yè)。

    “房價關(guān)乎國家金融安全。”全國政協(xié)委員、中國建設(shè)銀行信用卡中心總經(jīng)理趙宇梓指出，從這次金融危機(jī)和上世紀(jì)末的亞洲金融危機(jī)來看，其原因都離不開房地產(chǎn)。亞洲金融危機(jī)，東南亞一些國家的房地產(chǎn)有關(guān)貸款超過了信貸的20%，實際上我國的房地產(chǎn)有關(guān)信貸已經(jīng)超過了這一數(shù)字。

    趙宇梓強(qiáng)調(diào)，無論是開發(fā)資金還是按揭貸款最終都來自于銀行、金融機(jī)構(gòu)，結(jié)果造成了房價飛漲，房地產(chǎn)行業(yè)畸形發(fā)展，不良資產(chǎn)、壞賬隱患極大。他認(rèn)為，房地產(chǎn)如果出問題，肯定會影響到金融領(lǐng)域的發(fā)展。

    有統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2009年近10萬億的信貸中，房地產(chǎn)相關(guān)的領(lǐng)域占據(jù)了近半壁江山。全國政協(xié)委員、清華大學(xué)政治經(jīng)濟(jì)學(xué)研究中心主任蔡繼明列舉了一組數(shù)據(jù)：2009年1-11月，我國個人消費(fèi)貸款余額（其中約75%是房貸）增長1.6萬億元，是2007年和2008年的2倍和3.6倍，預(yù)計1-11月新增個人住房貸款1.2萬億元。

    房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)在2009年也得到銀行大量資金支持。2009年1-10月，房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)獲得國內(nèi)貸款9119億元，同比增長53.0%，是2000年以來的最高增速，總量已超過2007年和2008年全年。由于國內(nèi)貸款和銷售回款的大幅增長，1-10月房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)資金來源達(dá)4.4萬億元，同比增長43.4%。

    房地產(chǎn)業(yè)在2009年的“瘋狂”，與銀行業(yè)的“投懷送抱”密不可分。在短期利益驅(qū)動下，各家商業(yè)銀行為了爭取更高的市場份額，紛紛采取了過于寬松的信貸激勵政策（甚至只要放貸1億元，就可以獲得30萬左右的獎金），將房地產(chǎn)業(yè)的大部分資金需求“義無反顧”地背在了自己肩上，也將“風(fēng)險”這顆定時炸彈一同背上。

   蔡繼明提到在上世紀(jì)80年代，正是日本金融機(jī)構(gòu)瘋狂地為房地產(chǎn)輸送資金，導(dǎo)致其房地產(chǎn)“泡沫”破裂，土地價格也大幅下跌。房地產(chǎn)價格暴跌重創(chuàng)了日本金融業(yè)，也重創(chuàng)了日本經(jīng)濟(jì)，直至今日尚未完全恢復(fù)。

    前車覆，后車戒。雖然我們的金融業(yè)尚能在監(jiān)管部門的要求下嚴(yán)守底線，還未瘋狂，但目前房地產(chǎn)的金融風(fēng)險客觀存在。

    全國工商聯(lián)住宅產(chǎn)業(yè)商會會長聶梅生曾強(qiáng)調(diào)，2009年房地產(chǎn)資金杠桿率大大提高。2008年為了防止房地產(chǎn)投資過熱，提高了房地產(chǎn)開發(fā)自有資金率至35%，2009年又降低至15%-20%，從而使資金杠桿率提高3-4倍。于是，房地產(chǎn)業(yè)與銀行業(yè)過于緊密地捆綁在了一起，互相挾持。當(dāng)房價上漲時，這些貸款存在的風(fēng)險自然不高，但如若房價下跌，銀行所面對的風(fēng)險都會顯露。

    但是，房價能永遠(yuǎn)只漲不跌嗎？

    防近憂 警遠(yuǎn)慮

    一榮皆損的高房價，成為了經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展的近憂遠(yuǎn)慮。

    “當(dāng)人們的預(yù)期發(fā)生變化時，大量被囤積的房源蜂擁到市場，誰有力量維持高房價泡沫及由此營造出來的虛幻繁榮？”蔡繼明分析說，房價連年上漲，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出了民眾的實際購買力，嚴(yán)重惡化了民生，使得許多人把擁有房子這種生活必需品定為人生的終極目標(biāo)。但人口結(jié)構(gòu)在十多年后將呈現(xiàn)巨變，有專家預(yù)測中國人口紅利最早將于2015年結(jié)束，人口老齡化提前到來也給我國經(jīng)濟(jì)的持續(xù)發(fā)展蒙上了陰影，中國支撐高房價的基礎(chǔ)將不復(fù)存在。

    不僅會在未來危害金融安全，帶來經(jīng)濟(jì)衰退，政協(xié)委員、衛(wèi)生部專家馮世良認(rèn)為，就現(xiàn)在來看，房價過高影響經(jīng)濟(jì)的競爭力，對低收入者不公平，“現(xiàn)在很多家庭都是爺爺、兒子和孫子三代人有一套房子就算不錯了，蝸居并非個別現(xiàn)象。”他相信中央政府會解決這一問題。

    政協(xié)委員、國家開發(fā)銀行原副行長劉克崮有不同意見。3月3日，政協(xié)會議開幕當(dāng)天，他接受《華夏時報》獨(dú)家專訪時表示，房地產(chǎn)價格過高暫不會帶來金融安全問題。

    劉克崮認(rèn)為，高房價只會帶來交易量的減少，并不至于導(dǎo)致房價大幅度下跌。而且，房地產(chǎn)價格的波動主要對信貸資產(chǎn)質(zhì)量產(chǎn)生影響，只有當(dāng)房地產(chǎn)價格出現(xiàn)大幅度下降時才會對銀行資產(chǎn)質(zhì)量產(chǎn)生影響。四大國有商業(yè)銀行中有兩家在去年進(jìn)行了壓力測試，測試結(jié)果跟劉克崮的說法相吻合，只有降幅超過兩成，才會形成大量不良貸款。劉克崮指出，目前中國經(jīng)濟(jì)已經(jīng)企穩(wěn)回升，經(jīng)濟(jì)下行風(fēng)險已經(jīng)排除，房價大幅下降可能性不大。

    此外，劉克崮相信，中國中央政府有足夠強(qiáng)大的宏觀調(diào)控能力，能抑制房價過快上漲。現(xiàn)在，中央政府、地方政府、央行、銀行監(jiān)管部門、商業(yè)銀行，包括房地產(chǎn)企業(yè)本身和社會各界正在共同努力，抑制房價過快上漲，就能避免房地產(chǎn)形成更大的泡沫。

    嚴(yán)守安全線

    即使不會馬上暴露，但房地產(chǎn)業(yè)累積的風(fēng)險也足夠令人膽戰(zhàn)心寒，其信貸盛宴也終一去不復(fù)返。

    銀行對于房地產(chǎn)企業(yè)不會再有求必應(yīng)。銀監(jiān)會主席劉明康近日在接受采訪時稱，銀監(jiān)會將高度重視資產(chǎn)價格的變化，抑制投機(jī)性購房，遏制部分城市房地產(chǎn)價格過快上漲的勢頭，防止因資產(chǎn)價格過快上漲帶動商品、服務(wù)價格上漲。

    他還強(qiáng)調(diào)，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)須嚴(yán)守資本充足率、撥備覆蓋率、杠桿率、大額風(fēng)險集中度比例的底線，還必須嚴(yán)守單戶授信不得超過商業(yè)銀行資本余額的10%和集團(tuán)授信不得超過商業(yè)銀行資本余額的15%這兩條底線。

    “今年對開發(fā)商的開發(fā)貸款將會嚴(yán)格審查，提高對于開發(fā)商的資質(zhì)要求，尤其是對一些不是以房地產(chǎn)開發(fā)為主業(yè)的企業(yè)控制信貸。”全國政協(xié)委員、上海銀監(jiān)局局長閻慶民表示。

    各家銀行也紛紛掩上大門。全國政協(xié)委員、工行行長楊凱生表示，2月份工行信貸投放超過500億，比去年同期有所下降，對房地產(chǎn)投放的信貸將考慮適度收縮。

    閻慶民強(qiáng)調(diào)，個人房貸方面，“二套房貸已經(jīng)收緊，并將嚴(yán)格執(zhí)行。”北京新近出臺的要求，北京二套房公積金貸款的首付比例提高至不低于四成。

    一直強(qiáng)調(diào)風(fēng)險的銀監(jiān)會，近日針對高房價又出新招，發(fā)布了《關(guān)于房屋抵押貸款風(fēng)險提示的通知》，強(qiáng)調(diào)現(xiàn)金收入為放貸前提，并要求銀行審慎選擇抵押物。此外，銀監(jiān)會還發(fā)布了《關(guān)于加強(qiáng)信托公司房地產(chǎn)信托業(yè)務(wù)監(jiān)管有關(guān)問題的通知》，劍指開發(fā)貸款，要求收緊房地產(chǎn)信托，禁止流向土地儲備。